 Le Medie Mobili sono uno degli strumenti di analisi dei mercati finanziari più antichi e più usati ai giorni nostri. Forse per la loro semplicità e per la loro immediatezza. E’ necessario sia per un Trader Principiante che per un Trader esperto conoscere questo importante e versatile strumento, alla base di molti altri indicatori e trading system
In questa serie d’articoli analizzeremo le medie mobili, affrontando i vari metodi di utilizzo con i loro pro e i loro contro.
Si presuppone che il lettore sappia cosa sia un media mobile e come essa venga calcolata. In caso contrario è vivamente consigliata la lettura di questo articolo: Moving Average
TREND
Una delle caratteristiche principali delle medie mobili è il riconoscimento del trend, è una delle caratteristiche più usate e maggiormente conosciute dal popolo del trading sostenuto dall’idea “trend is your friend”.
La media mobile per sua natura è un “lagging indicators” ovvero un indicatore in ritardo, questo significa che la media mobile non indica il futuro o una direzione futura ma solo ed esclusivamente quella attuale.
L’utilizzo quindi più immediato consiste nell’utilizzare la media mobile come spartiacque tra trend rialzisti e trend ribassisti. Ne consegue il posizionamento di operazioni Long sopra la media e operazioni short sotto la media mobile. Nel tentativo di catturare il trend.
Nella figura sottostante una media mobile a 20 periodi scandisce i trend short da quelli rialzisti. Molti trader posizionano le loro operazioni poco sopra o poco sotto la media mobile per cercare di seguire il mercato nel suo evolversi.
MOMENTUM
Molti trader principianti si chiedono come sia possibile misurare il momentum e come le Medie Mobili possano aiutarci in questo.
La risposta semplice è di prestare attenzione al periodo con cui le medie vengono costruite, e come ogni volta diversi periodi utilizzati possano fornirci informazioni (anche in maniera differente) sul momentum.
Per poter analizzare il momentum di breve termine si usano medie a 20 giorni, mentre quelle da 20 a 100 giorni sono usate per osservare il momentum di medio termine, e di conseguenza quelle maggiori per il momentum di lungo termine.
Dovrebbe essere proprio il buon senso a fornire queste indicazioni, infatti è palese che una medie a 15 giorni è più adatta alla misurazione di un momentum di breve termine rispetto ad una media calcolata su 200 giorni
Uno dei metodi migliori per determinare la forza e la direzione di un movimento è porre nello stesso grafico tre medie mobili per tre diversi periodi.
Quindi avremo una media mobile per il breve termine, una per il medio termine e una terza per il lungo termine.
Quando le medie mobili a più corte di termine sono posizionate sopra a quelle di lungo termine avremo un trend ascendente e forte, soprattutto se le medie sono divergenti tra loro. Ne consegue che medie mobile a corto termine posizionate al di sotto di medie mobili a lungo termine indicano una direzione ribassista dei prezzi.
SUPPORTO E RESISTENZA
Non è raro usare le medie mobili come possibili supporti e resistenze dinamiche.
Una volta individuata la direzionalità le medie mobili vengono usate anche come punti su cui fare compravendita. Se la direzionalità è short, quindi i prezzi si muovono sotto la Media Mobile, e si ha una posizione long il ritorno sulla media mobile è un ottimo punto dove uscire dal mercato. Lo stesso punto di uscita è anche un ottimo punto di entrata short.
Una media mobile che recentemente ha respinto il movimento dei prezzi è considerata importante, ne consegue che scaturiranno rimbalzi più violenti, ma alla sua rottura l’accellerazione nel senso opposto sarà violenta ugualmente.
Le medie mobili sono buoni punti di supporto e resistenza proprio grazie al loro largo utilizzo. Poiché sono un indicatore universalmente riconosciuto e usato, molti trader si posizionano vicino i prezzi dalle medie tracciati, riproducendo quindi il tipico effetto psicologico di mercato denotato come supporto e resistenza.
Più lenta è la media mobile più è ampio il timeframe su cui viene creata più il suo valore aumenta, di conseguenza i rimbalzi saranno più frequenti e quantitativamente maggiori in termini di movimento compiuto. Saranno quindi più violente le rotture.
STOP LOSS
Le caratteristiche di supporto e resistenza delle medie mobile rendono le stesse un ottimo strumento per la gestione degli stop loss e del risk management più in generale.
L’abilità delle medie mobili di individuare prezzi strategici dove posizionare i propri stop evita la crescita incontrollata delle nostre perdite.
Possiamo vedere in figura come un eventuale posizione vincente possa essere chiusa con efficacia grazie alla media mobile, tagliando così le perdite.
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